作者簡介

韋麗明（江蘇精良高分子材料有限公司）

女 化工工程師 中包聯塑料制品包裝委員會專家，中國包裝產業培訓基地（漢高）特聘專家講師。畢業于四川大學塑料工程系（現更名為：高分子科學與工程學院）。從事BOPP包裝薄膜、PVDC涂布膜、功能改性母料的研發制造十余年。長期跟蹤研究BOPP行業動態與發展趨勢。

中國的BOPP包裝薄膜產業經過三十余年的快速發展，目前BOPP包裝薄膜產能已居世界第一位，但也暴露出產能嚴重過剩問題。雖然薄膜下游需求量年平均增長率為10%，仍低于BOPP包裝薄膜的產能增長率，2013年、2014年行業年平均開機率約為65～70%，2014年BOPP包裝薄膜企業普遍虧損。BOPP包裝薄膜產業已進入了整合期，預計該期間需要二至三年。

出現這種情況的原因是多方面的。中國社科院世界經濟與政治研究所發表《2015年世界經濟形勢分析與預測》黃皮書認為2015年全球經濟復蘇大幅回暖的概率較小，在美、歐、中、日四大經濟體中，中國和美國將成為引領世界經濟增長的兩大引擎。黃皮書中指出當前中國宏觀經濟運行特征發生了轉折性變化，經濟增速持續下行、工業部門在經濟活動中占比持續下降、投資效率下降和金融市場風險上升同時發生。

一方面，國際金融危機導致全球經濟需求疲軟，增長乏力。國內經濟下行壓力增大，人民幣升值，出口受阻，出口包裝需求下降，BOPP包裝薄膜作為出口產品的主要包裝組成部分，銷量也隨之下降；另一方面，國內經濟增速放緩，對塑料包裝需求不足，因此導致包裝薄膜銷售增量緩慢。

2014年，受國際地緣政治、全球經濟疲軟需求不振、美國經濟復蘇美元走強等因素影響，特別是原油供大于求的局勢下，石油輸出國家組織 （OPEC）成員國為擊潰頁巖油及其它成本更高的生產者決定不減產打起價格戰、以及美國頁巖油開采技術成熟發展等因素疊加，布倫特（Brent）原油價格從1月2日109.07美元/桶跌至12月31日57.90美元/桶，油價的斷崖式跳水對聚丙烯價格、BOPP包裝薄膜的價格造成了非常大的影響。

除國內外宏觀政治經濟因素影響外，國內民間借放（高息）貸、以房（地產）養工（業），以及BOPP包裝薄膜產業存在的結構性、階段性產能過剩、中低端產品同質化的市場競爭白熱化、加之高端功能性薄膜研究與供給能力嚴重不足等諸多問題，制約了BOPP包裝薄膜產業的健康發展。

1.結構性過剩問題凸出

結構性過剩問題主要表現在：

1.1中低端產品同質化競爭嚴重

產品結構不合理，大路貨多，高附加值的產品少。目前普通BOPP包裝薄膜制品類占整個產業產能近70%。非煙用包裝的BOPP包裝薄膜生產線主要生產常規厚度為12μm、15μm、18μm、19μm、23μm以及25μm以上的普通光膜或消光膜產品。

隨著設備先進及生產工藝技術的成熟，部分廠家生產薄至9μm～10μm的上光膜。2012年之后新安裝的BOPP包裝薄膜生產線大多是寬幅、高速大線，8.7m（525m/min速度）、10.4m（525m/min或550m/min速度）寬幅高速生產線的配置不適合生產小批量、特殊功能性薄膜，除非降生產速度，否則也不適合生產厚度為9μm～12μm 的薄膜，這些生產線被定位為主要生產厚度為25μm以上厚光膜。

25μm以上厚光膜產量大、破膜少，但是競爭廠家多，厚光膜的加工費用（即：25μ以上厚光膜銷售價格與均聚PP原料價格的差價）空間不斷地被壓縮。25μm以上的厚光膜的加工費用在2007年有3000～3500元/噸，2014年部分區域最低加工費用實盤價僅達800～1000元/噸。2014年第四季度，25μm以上厚光膜加工費用約在1200～1500元/噸。羅維滿認為這種水平的加工值，盈虧平衡點不說，甚至連經濟學上常說的“關門點”都是非常緊張。

關注艾邦高分子，回復“包裝”或者“BOPP”了解更多。

表格 1 2014年部分停產待處置、長期停機生產線

1.2 缺乏創新、功能性薄膜研究與供給能力嚴重不足

行業需要加強產品創新。我國雖然普通型BOPP包裝薄膜供過于求，但高端膜、特種膜依然很大部分依賴進口，且進口量維持較高增速 。當前產業結構性矛盾依然突出，BOPP包裝薄膜產業生產能力相對過剩，但缺乏創新能力。

在市場需求低迷期間，企業更應注重提高產品質量、淘汰落后產能，進行技術創新和節能降耗，推動新一輪的結構調整。落后產能企業難以承受的來自市場的壓力，也難以維持資金鏈。嚴峻的市場將加速淘汰落后產能企業，有創新力、有持續盈利能力的企業能存活或發展。但是，因大型生產線技改投入大，新品與市場開發風險高，仍有許多企業不愿意邁出創新的步伐，無力改變現狀。關注艾邦高分子，回復“包裝”或者“薄膜”了解更多。

另外，目前市場習慣以流通量最多的25μm以上厚光膜與均聚PP原料的差價作為其它厚度薄膜、功能性薄膜定價基礎。這并不是一個合理的定價模式，但在BOPP供需嚴重失衡、行業內同質化產品價格競爭白熱化的情況下，BOPP企業的話語權削弱，這樣的定價模式已被默認，某種程度上對創新是一種無形的傷害。

1.3 營銷渠道狹窄，未走出國門

大多數BOPP包裝薄膜生產企業沒有“未雨綢繆”，沒有做好走出國門準備，不愿意花太多的精力按國外客戶要求建立一套嚴格質量管理的體系和售后服務體系。

因此即便國內產能嚴重過剩，多數企業也只能在國內陷入價格戰紅海中，加劇經營困難。目前國內出口前十名企業：凱利集團（凱威、凱利）、威孚集團、廣東德冠、金田集團、安徽國風、江蘇雙良（舒康）、福融科技、昆嶺集團、伊美集團等，因為有國外市場的彌補，國內市場壓力不會太大。

1.4低效率、粗放型管理導致巨大的浪費和高成本

BOPP包裝薄膜生產企業涉及的方方面面很多，有些浪費不易被發現。例如：設備設施保養的隨意性、不定期性，在損害設備設施的同時，也讓企業付出更多的額外維修費用。

2.階段性過剩

BOPP包裝薄膜產業是周期性產業，特點是技術密集型和資本密集型。2002年后，發達國家的經濟復蘇，以及中國，印度，俄羅斯和其他國家經濟快速增長的推動下，自2004年至2007年，BOPP包裝薄膜產業重新進入了周期性上升的發展階段。一個預期的巨大市場空間和更好的盈利能力點燃投資者對BOPP包裝薄膜產業的投資熱情，使國內的BOPP包裝薄膜產能自2008年起迅速擴張。

另一方面，站在企業的立場上考慮，企業要做大做強，規模決定了話語權的大小，因此，擴能增線成為不二之選。

還有一個不容忽視的因素是部分地方政府為了當地經濟發展和區域競爭目的，仍然大力招商引資、鼓勵企業擴能增線，導致部分產業產能嚴重過剩，但這一現象卻沒有引起地方政府和行業主管部門的足夠警覺和重視。

表格 2 2014年部分股權變更企業

3.企業間聯（互）保、借/放（高息）貸導致資金鏈緊張

操作模式通常是企業從銀行貸款后高息放貸給其它企業，當借款企業無法償債時，放貸企業出現資金異常緊張，無法為繼，增加了資金鏈斷鏈的可能性和風險性。

4.以房（地產）養工（業）模式不可持續的發展導致資金鏈緊張

近幾年房地產高速發展能給企業帶來豐厚的回報，吸引了大批非房地產企業加入。這些企業期望開拓房地產市場，構建本企業的另一產業；另一方面，部分地方政府為發展當地經濟，提供各種稅收、土地優惠政策吸引投資，企業投資工業項目達到一定規模，地方政府給予優惠價格出讓商業用地，形成新興產業加地產模式。

因此部分BOPP包裝薄膜企業熱衷于在二、三線以下城市/縣投資、跑馬圈地，以工業項目作為融資平臺，投資建設房地產項目，房地產項目賺取的高額利潤反哺到工業項目。

但目前部分二線以下城市的房子存量大，銷售形勢非常不樂觀?！吨袊》堪l展（2014年中）報告》稱，2011年以來，中國樓市已經出現結構性過剩的總體態勢，具體表現為中小城市住房持續滯銷。一方面是待售面積的增加；另一方面是全國銷售不暢和大中城市房價微跌，房地產企業資金回籠速度變慢，開發投資增速不斷下滑，住房市場步入低速增長期。在國家宏觀經濟管控越來越嚴情況下，房地產不僅沒有以前的高利潤高回報，甚至可能是一個吸金黑洞。企業因而難以為繼，資金鏈異常緊張。

在未來二至三年內，BOPP包裝薄膜產業將面臨新一輪洗牌。管理不善、技術差、贏利能力差、低產能的中小型企業迫于市場競爭壓力將自動關停下來，通過優化兼并、破產重組，促進產業升級。

1997年6月上市的中達股份，曾經是BOPP包裝薄膜行業龍頭老大，擁有江蘇江陰、四川成都等地共7條（套）BOPP包裝薄膜生產線，2條BOPET薄膜生產線。BOPET包裝薄膜在國內市場占有率為15%，BOPP香煙膜、珠光膜、包鈔膜等也占有很大的市場份額。然而在嚴酷的市場競爭中，不進則退。 2014 年中達股份進行了資產處置，除煙用包裝薄膜外基本退出了BOPP普通包裝薄膜市場。

本文截自《中國雙向拉伸聚丙烯包裝薄膜產業發展現狀與趨勢的研究》，其余部分我們將陸續發布，請大家持續關注我們。如果想和原作者進行技術交流，可以加入我們的BOPP包裝微信群，群主：18666186648，加微信時注明“BOPP”或“包裝”。

閱讀原文查看BOPP包裝薄膜產業發展現況

↓↓↓

始發于微信公眾號：艾邦高分子